扎伯格$450億慈善被福布斯稅務律師等穿幫

為何非現金？扎克伯格捐贈背後的隱情

2015-12-04

扎克伯格在女兒降生之際宣布將99%的所持股份捐獻給慈善事業，在讚譽一片讚譽省中，有人發出質疑，扎克伯克夫婦通過捐贈股票而非現金、建立有限責任公司而非慈善基金會，或許是在為自己的巨額財產規避稅務。

按照目前的市值，扎克伯格捐出的這些股份的價值達到驚人的450億美元。福布斯網站撰稿人、稅務律師伍德（Robert W. Wood）認為，扎克伯格的慷慨同樣也節省了稅務成本。扎克伯格捐贈的是股票而非現金，這既能節省所得稅，又能避免資本收益稅。按照美國聯邦稅法規定，慈善捐贈者可因此享受所得稅扣減額（Charitable Contribution Deduction）。每年的扣減額的上限是總收入的50%，超過上限的捐贈可自動計入下一年的扣減額，累計不超過5年。

另外，如果捐贈者捐出股票而非現金，扣減額將基於資產的公允市值（fair market value）計算，而非基礎價值，這意味着巨大的稅收優惠。

伍德說，從稅務角度，捐贈增值股票比賣掉股票然後捐出收益要明智得多。畢竟，藉由捐贈股票，股票收益就不會被徵稅（資本收益稅）。受贈機構既能持有又能賣出這些股票。由於符合資質的慈善機構可享受稅收優惠，如果它選擇賣出股票，無論收益有多麼可觀，它都不用納稅。

不過，《華爾街日報》的報道認為扎克伯格對慈善捐贈扣減額可能並不感興趣。因為他的官方年薪僅為1美元，並且Facebook沒有分紅。夫婦二人此生也不大可能從其它地方掙得450億美元收入，因此他們不太可能利用慈善扣減額規避所得稅。報道說，扎克伯格夫婦可能依靠此前已經賣出的股份生活，或者用現有股份作為抵押。

實際上，扎克伯格已經為自己持有的Facebook股份繳過稅。2013年，他執行了一些股票的期權並賣掉股票，用來繳納可能超過10億美元的稅單。

儘管如此，扎克伯格此次打破傳統的捐助方式還是引起了爭論。CNBC的報道說，扎克伯格創立了不同尋常的捐贈財富的方式，而這可能使他規避一些典型的慈善捐贈監管要求。按照扎克伯格提交給美國證券和交易委員會（SEC）的文件，他會將450億美元的Facebook股份轉入一家新成立的有限責任公司Chan Zuckerberg Initiative。

在美國，當大多數億萬富翁向慈善事業捐資時，他們會創辦一個基金會或者直接將資金交給一家非盈利公司或慈善信託。扎克伯格為什麼要選擇一家有限責任公司呢？

他雖然沒有在公開信和SEC文件中說明，但精通慈善捐贈架構的信託和遺產事務律師們說，有限責任公司使扎克伯格的捐贈更為靈活，他也能更大程度地管控。有限責任公司還使得這位31歲、初出茅廬的慈善家今後可以改變主意，決定一生中想要資助什麼、捐出多少錢。報道說，這讓450億美元這個數字更像是一份承諾，而不是一件禮物。

律師事務所Schulte Roth & Zabel合伙人扎布爾（William D. Zabel）說：“這是所謂的‘不能強制執行的承諾’。誰來強制執行呢？他們今後能夠決定捐出450億，或者只捐出5億，這取決於他們。”

此外，有限責任公司和基金會在信息披露規定上有很大不同。基金會必須向美國國稅局（IRS）提交年度報告和財務狀況，並且需要公開成本、開支、項目和活動的細節。而有限責任公司就是一家普通的私人公司，儘管許多人認為扎克伯格將自願公開他的慈善項目的一些細節，但這對他來說是可選的。

主要問題在於，扎克伯格夫婦是否能夠使他們的450億美元免除遺產稅和饋贈稅。通常，如果一位富裕捐贈者控制了一家有限責任公司的資產，它將被計入遺產。不過，遺產稅律師們稱，扎克伯格可能已經找到了將它從遺產中剝離的方法。

CNBC說，扎克伯格作出如此重大的承諾利用得到讚揚。但是他還沒有把99%的財富交給慈善事業，他只是為一家幾乎不受限制、披露責任很少的私人公司制定了一個計劃和承諾。

加州大學伯克利分校經濟學教授祖克曼（Gabriel Zucman）說：“我欣賞他們對於‘促進平等’的重視，但那得從交稅開始。倘若一個社會中富人自己決定交多少稅、自己決定為怎樣的公眾利益做貢獻，那這不是一個文明社會。”

扎克伯格簡介

馬克·艾略特·扎克伯格（Mark Elliot Zuckerberg），美國社交網站Facebook的創辦人，被人們冠以“第二蓋茨”的美譽。同時它也是哈佛大學計算機和心理學專業輟學生。

2014年2月10日，馬克·扎克伯格及其華裔妻子普莉希拉·陳登上美國《慈善紀事報》2013年年度慈善排行榜榜首。馬克·扎克伯格於2015年10月21日造訪清華大學，並於22日晚做客清華大學經濟管理學院“顧問委員走進清華經管課堂”，全程用中文作了演講。

Facebook12月1日在一份證券文件中稱，扎克伯格持有大約400萬股公司A類普通股以及4.19億股具有特別投票權的股票。這些股票的絕大部分將用於扎克伯格的慈善事業。未來3年，扎克伯格每年出售或贈予的面簿股票不超過10億美元。

“今天，我和你的媽媽決定用我們一生的時間貢獻出自己的一份微薄力量，協助解決這些挑戰，”扎克伯格稱，“你的誕生標誌着扎克伯格—陳家庭下一代的開始。與此同時，我們也啟動了‘扎克伯格—陳計劃’，與全球慈善家一道推進人類潛能，促進下一代所有孩子的平等權益。”