1。銀行分類

從金融功能或業務來看，銀行大致可分為兩類：商業銀行與投資銀行。商業銀行從事存、放款業務；投資銀行從事資本（證券）市場業務。

在30年代之前，美國銀行是商業、投資業務混業並存。但在30年代大蕭條早期，隨着9000家銀行倒閉，政府認為混業並存是導致經濟危機的主要原因。 1933的銀行法案（通常又被稱為Glass-Steagall法案）規定兩項業務必須分拆。比較有代表性的是摩根銀行被分為兩家：從事商業銀行業務的摩 根大通和從事投資銀行業務的摩根士坦利。但隨着經濟恢復，銀行與監管機構認為1933的銀行法案再無必要。1999年，克林頓總統批准了GLB法案，而這 項法案的通過後來也遭到批評，被認為是造成2007-2008的金融風暴的原因之一。在後危機時期，美國將再次分解銀行的兩類業務也不是沒有可能。但在另 一方面，不是所有美國的銀行都是混業經營。特別是中小商業銀行大多部從事投資銀行業務。

在改革開放前，中國銀行業務類型主要為商業銀行。1995年通過商業銀行法。2003年通過商業銀行法修改案。目前，國內商業銀行不得從事從事信託投資、政府債券以外的證券和非銀行金融業務。

2。商業銀行收入來源

商業銀行收入來源分為利差收入和非利差收入。

傳統商業銀行收入主要來自利差。美國商業銀行業有個笑話，叫3-6-3法則：商業銀行給存款人3%的利率，將錢以6%的利率貸出去，3點鐘離開公司去打高爾夫球。雖然說這是個笑話，但反映了商業銀行在從事存、放款業務中獲得了豐厚利潤。

然而，利差收入在美國商業銀行中的比重逐步減少。圖1顯示從70年代開始，利差收入已經從80%降低到90年代的70%。在GLB法案通過時，利差收入僅為商業銀行營運收入的60%。與此同時，非利差收入逐步增加。而在中國，利差收入在銀行收入中比重很高。

圖1.

 

圖2對比了2011年頭三個季度，中國一些銀行與美國FDIC所管轄的7436家商業銀行非利息淨收入占營運收入的百分比。除了中行外，其它銀行的該數據比重遠遠小於美國商業銀行的平均數。換句話說，中國銀行淨收入主要還是依賴於有壟斷性質的利差。

圖2.

非利息收入中，有常見的現金管理，如工資發放管理，存款服務等；也有利用現代網絡技術的網上支付，或自動取款機服務等，或者是財富管理，或政府債券投資收入等。但從細節看去，以中行為例，在其非利息收入779.77億元中，手續費及佣金淨收入占65%。其它服務類非利息收入只有35%。客觀地說，中國商業銀行仍有很大餘地來改進營業模式，提高非利差的服務性收入。而這個改進對於提高儲戶的收入、增強資金流轉、加強資本市場運作都具有極大意義。

中國的利率改革必將進行，這對商業銀行的營運收入將是一個衝擊。服務的區別必將加快中國商業銀行的層次分類。儲戶將向服務好，效率高的銀行流動。一些研究結果已經發現，在達到一定的經濟規模後，小銀行不一定沒有競爭優勢，服務內容的好壞和範圍是關鍵。

（郭傑群）