一些華人移民朋友對加拿大保險行業認識不足，擔心在加拿大購買保險會出現理賠難或者保險公司破產時不能得到賠付的情況。存在這種疑慮雖然可以理解，但確實沒有必要!那麼在加拿大購買保險是否會得到及時賠付以及保險公司和保險產品的安全性到底如何?帶着這個問題，《財富周刊》記者張岱虎採訪了加拿大華人金融專業人士協會理事、明盛金融總裁、宏泰金融保險理財經理、資深理財顧問馬新明先生。

　　馬新明從個人和公司兩個方面闡述了加拿大購買保險的理賠問題和安全性。馬新明表示，加拿大的保險業已經發展了100多年，制度已非常成熟和規範。只要在保險申請時如實反映了情況，沒有欺騙保險公司，沒有故意隱瞞事實;同時，只要保險公司批准了保險申請，被保人也履行了繳納保費的義務，那麼，當發生了 “事故”滿足索賠條件時受益人一定會拿到賠償金額。個別投保人在加拿大購買保險不能獲得賠償一般應該是出於個人原因。

　　其中，一個最主要的原因是投保人在投保過程中為了獲得批准和拿到一個好的價格可能故意隱瞞了一些個人的健康問題或其它可能會影響到保險審批結果的重大事實。很多人認為自己的身體情況在投保時保險公司應該知道。但應該知道並不意味着一定知道(因為保險公司首先要求並相信被保人反映的情況是屬實的)。因此也會出現有些人不如實放映和報告，其保險申請也有可能獲得批準的情況。但在理賠時，很可能就會出現問題。保險是一種世界上少有的有錢不一定買得到的產品之一。保險公司為了保證絕大多數投保人的利益，必須要從身體和支付能力兩方面嚴格把關。

　　保險公司需要評估被保險人(Life Insured)的健康情況，要求被保險人如實反應自己的身體狀況，這是影響保險審批和賠付的非常重要的指標。保險公司在審查申請時可能會因為各種原因忽略了被保人的某些身體狀況。如：有人在加拿大以外的國家有生病記錄，但是在加拿大沒有記錄，因此他的病史如果被保人不反映，在申請時就有可能查不出來。當被保險人因隱瞞自己的身體健康狀況而獲得保險之後，實際上就以低風險的價格享受了正常的保險利益，這對保險公司和其他投保人是不公平的。在理賠時，如果投保人或被保險人被查出有隱瞞事實的情況，保險公司就會拒絕賠付。

　　馬新明指出，保險公司沒有必要去逃避賠償責任，因為這是保險公司最基本的義務，也是保險公司存在的根本意義。如果客戶如實提供了個人情況，按時交納了保費，卻得不到相應賠償，那麼保險行業恐怕早就消失了。馬新明提醒移民朋友，加拿大和中國的保險行業可能有些不同，因此請不要把對中國保險業的一些體驗、誤解甚至偏見帶到加拿大來，而是要以一個客觀和正確的眼光來看待加拿大的保險業，以免錯失最佳的投保時機!

　　從保險公司的角度來說，馬新明從國家監管和再保險兩個方面闡述了在加拿大購買保險的安全性，即使在萬一保險公司破產時投保人的利益也會得到充分保障。馬新明表示，由國家機構來具體承擔監控保險公司安全性和穩定性的義務，以確保投保人的利益和安全性。

　　首先，保險公司的實力都比較強大，破產的可能性很小。在加拿大100多年的保險業存在和發展的歷史當中，只有92、93和94年先後出現了三家保險公司的破產，其中包括聯合人壽保險公司。更重要的是加拿大提供了很多國家監管措施來預防保險公司破產和在保險公司破產時保護投保人的利益。加拿大政府通過加拿大金融機構監管辦公室(OSFI)和Assuris兩個機構來監督保險公司和維護投保人的利益。

　　OSFI是一個獨立的政府機構，通過財政部長向議會報告，擁有規範和監督受聯邦監管的壽險公司的責任。 OSFI對保險公司的安全和穩健性進行基於風險的評估。加拿大保險業公司法賦予OSFI廣泛的酌情干預權，允許OSFI解決可能出現在壽險公司中問題。

　　OSFI用來評估一個人壽保險公司目前的財政狀況的穩健性的主要措施，是一個基於風險的、被稱為最低持續資本及盈餘要求(MCCSR)的資本要求。所有受聯邦監管的人壽保險公司必須每季度申報MCCSR(附註：2009年9月30日，加拿大人壽保險公司的MCCSR合併比率為223.66%，遠超過國家120%的最低要求)。

　　MCCSR比率是將可供使用的資本與按所應承擔的風險計算所要求的資本做比較。一個人壽保險公司的最低資本要求是以下五個風險部分的資本要求的總和：

　　.資產違約風險，包括資產負債表上反映的資產的違約以及該資產負債表外的違約風險，以及股權市場價值的損失;

　　.死亡率/發病率/(保單)失效的風險，緣於錯誤的假設;

　　.利率環境變化的風險，與資產因利率變化所產生的折舊有關;

　　.分隔基金的風險，在支付時的保證價值可能會超出賬面價值;

　　.外匯風險，由貨幣匯率的波動所造成。

　　馬新明介紹，加拿大政府對保險公司MCCSR的最低要求為120%，而不是100%。因為若按100%計算，就沒有明確考慮其它風險因素，如系統，數據，戰略，管理，欺詐，法律和其他業務和經營風險。但是，實際上政府按照150%來監控。各家保險公司都在這個監控要求基礎上設定自己的MCCSR指標，一般都會達到200%以上。這說明加拿大的保險公司非常穩健(雖然有人把此說成是“保守”)。

　　如果OSFI看到一個公司的MCCSR比率下降，就會採取一些措施來加強對這個人壽保險公司的監測，OSFI就會要求有問題的公司提供計劃來糾正這種狀況，從而提高其比率。 OSFI不會等到比率降到150%才採取這些措施，它可能會在資本發生過大的減少以前就實施對該公司的的控制。

　　為了監控保險公司，OSFI設置了四級累進預警系統。第一階段為早期預警。如果一家公司被劃分到第一階段，OSFI已確定該公司在財務狀況、政策或程序或其他做法、條件和情況方面存在不足，若不及時加以糾正，則可能導致該問題向第二階段的發展。第二階段是財務可行性和償付能力方面的風險。若處於第二階段，則說明該公司在安全和穩健性方面存在重大問題，並容易受到不利的商業和經濟條件的影響。

　　第三階段是受到嚴重質疑的未來的財務可行性。如果一家公司被歸類為第三階段，則OSFI已確定該公司未能糾正在第二階段被發現的問題，形勢在繼續惡化。第四階段 為非可行性/破產 迫在眉睫。如果一個公司被歸為第四個階段，則OSFI已經確定了它正在經歷嚴重的財政困難，已經惡化到如此程度，以致採取管制的法定條件已得到滿足。一旦 OSFI已對公司實施控制，它就可以向加拿大總檢察長申請就該公司的清盤令。到了這時，OSFI已經算完成了它的管理和監督職責，它應將保護投保人的責任交給Assuris。

　　Assuris，正式名稱為Comcorp，始建於1989年。這是一個非盈利組織，經費由整個壽險行業提供，並得到加拿大政府的認可和支持。它的任務是減輕因作為其成員的任何一個人壽保險公司財務失敗而給加拿大投保人造成的影響。它的作用是保護保單持有人，儘量減少他們的利益損失，並確保他們的保單能迅速轉移到有支付能力的其它保險公司。

　　馬新明表示，可以將Assuris理解成一個再保險機構。他也提示消費者，所有大型保險公司絕對是這一機構的成員。但投保人在向一些小型保險公司購買保險產品之前，最好去Assuris網站上查看這家保險公司是否屬Assuris的成員單位。如果不是的話，萬一在這家保險公司破產之後投保人的利益就很難獲得保障。

　　在一家保險公司進入破產程序之後，Assuris就介入協調公司破產賠償事宜。它會把公司的債務和賠償義務轉給一個正常運轉的、有支付能力的保險公司。其他保險公司在接管賠償義務的同時也相應地接管了權力，這包括向投保人收取保費的權力。在這個權力和義務的轉移過程中有可能會發生賠償事宜，這時就需要Assuris動用自己的資金來履行賠償義務。

　　馬新明表示，法律規定，在保險公司破產之後，保額在在20萬加元以內的投保人會得到全額賠付，保額在20萬加元以上的部分至少會得到85%的賠付。例如，一個投保人買了30萬加元的保險，在保險公司破產之後，其中20萬將獲得100%賠付，另外10萬將最少獲得85%的賠付。因此，在保險公司破產之後，總共30萬的保險最少將獲得28.5萬加元的賠付。實際上，在聯合人壽保險公司於1994年8月11日破產之後，他的投保人都獲得了100%的賠償。

　　在向其他保險公司過渡權力和義務的時期，Assuris自己有流動資金和權力來強制性對客戶進行賠償。它還有權力從成員公司收集資金用於賠償。 2009年5月，在一個在多倫多召開的金融經紀大會上， Assuris主管溝通、宣傳的副總裁Josée Rheault證實：Assuris獲得了1.2億美元目前隨時可動用的流動性資金以用於支付因破產而不能支付的保險索賠。它具有法定權力從其成員公司中收集四十五億美元以用於處理破產債權。她接着解釋說，在最壞的情況下，加拿大的投保人對於超過指定最低金額的部分也能獲得保證賠償值的85%的賠償。

　　有人會問一家保險公司破產之後，承擔的賠償義務要涉及大量的資金，僅靠Assuris的1.2億美元能否完成過渡時期的賠償義務? 馬新明解釋，由於保險是受益人在被保險人發生意外事件引起傷害或死亡時才會索賠，因此賠償是隨機發生，不是同時發生。雖然需要履行賠償義務的總額可能會很高，但在某一段時期發生的賠償額不會很高，一般也就是幾千萬至幾個億。所以，在過渡時期，Assuris完全可以履行賠償責任。也就是說，即使在保險公司破產之後和找到新公司接手之前，投保人的利益也會受到保護。

　　另外，馬新明想要和投保人澄清兩點。第一，投保人不要把保險公司某個具體產品經營的好壞和回報的高低和保險公司在某一時期整體的經營狀況(如股價升跌)混為一談。如果保險公司有一款分紅產品，會被設立一個獨立的資金池(Pool)，並由一個專一的投資管理團隊負責運作。這個產品的經營好壞和這家保險公司的整體經營情況沒有直接的聯繫。

　　第二，在某些情況下，一個壽險公司股票的價值下跌，可能是由於它為保證其保單持有人的安全而採取的行動的結果。對投保人的保護是保險公司的一個極為重要的優先事項。為了保持有足夠的資金，保險公司可能會採取一些措施，例如儲備更多的資產，發行更多的股票或削減股東的股息等，這些措施將暫時減少其報告收益。從短期看，股東可能會有所損失，但投保人卻獲得了安全。讓投保人獲得了安全保障就穩定了保險客戶，這對保險公司長遠的經營會有更大促進。因此從長期來看，會帶給股東更多的收益。

　　馬新明表示，壽險公司股價短期下跌並不表示向該公司購買的保險處於危險之中。保險公司股票價值的升跌和公司的整體經營情況相關;某款具體保險產品的價值增長和該產品本身所選擇的投資組合及負責這一產品的投資管理團隊有關。因此保險公司股票價格的波動並不意味着該公司某個保險產品的回報會受到影響。

　　馬新明舉例說：日本“311”大地震的時候，全球各個保險公司所支付的賠償總金額已經達到了200多億美元。馬新明表示，此次地震大災難，對日本本土的保險公司影響最大，讓它們支付了巨額的賠償。這雖然會暫時影響到日本保險公司的股價升跌，但並不意味着這些保險公司所運行的某款具體產品會出現問題。而且，從另一方面來說，這恰恰說明了這些保險公司是對投保人、對社會負責任的，同時也說明保險公司在抵抗巨大風險方面所具有的不可替代的作用。世界著名的評級公司穆迪(Moody’s)的發言人曾表示：穆迪公司沒有必要因為日本大地震引發的保險公司的“巨額”賠償而調低對保險公司的評級。

（馬新明）