一大筆錢，可能來自長輩們的遺贈；可能來自步入老年時，賣掉了自住的大房子，轉買或者轉租小房子後剩餘下來的一筆錢；可能來自從海外轉移過來的一筆
海外資產；也可能是來自賣掉或轉換生意後的免稅盈利等等。無論如何，當有了一大筆錢時，總是好事。但如果象這首“If I had a million
dollars
”中所唱，一當有了百萬元，就去買這買那，那很快也會消耗殆盡的。所以還是需要好好來規劃這筆錢。許多的情況，由於人們缺乏對北美理財工具的認識和了解，
僅僅知道將這一大筆錢存放到銀行的GIC帳號里，而損失了放在其他更好的投資產品的機會成本。讓我們來看看除了放在GIC里，還有哪些更好的處理方法？
可以來更好的安排一大筆資產的方式方法其實有許多，但如何安排才算妥當也完全因人而異，這取決於許多因素，諸如年齡、理財的目標、資金規模、人生階段、個人及家庭的生活方式和消費習慣等等。這裡我們來列舉幾種典型的情形並逐一分析：
A: 賣掉了大房子的年輕的老人；
B: 海外轉移過來的大筆資產；
C: 年輕人收到長輩們的一大筆資產；
D: 賣掉生意之後得到的一大筆資產；
本期我們先來分析情形A。
這些賣掉了大房子，轉買或轉租小房子的年輕老人，60歲出頭，正是Baby Boom
的那一代人，他們曾經是社會政治、經濟和財富的中堅力量，在房屋市場持續增值的這二十年好景里，也讓他們在房產上收益多多。我們知道在加拿大自住房的增值
完全免稅。如果一對夫妻30歲時，購買第一套自住房，在接下來的30年裡轉換了5次自住房，一次比一次更大更好，到他們60歲臨近退休時，賣掉這幢自住
房，價值通常超過百萬，再買了一個40萬的Townhouse，或者就完全計劃租房子養老了，
其中的超過60萬元甚至更多的資產變現後，便要做資產安排。這批人在65歲時可享有政府良好的福利，應該還有豐厚的RPP
或者個人RRSP存款，如果將這筆超過60萬元的錢放在銀行GIC里，以目前一年約1.6%的收益來算，那麼每年的利息收益9600將作為100%的
應稅收入來增稅，假設他們這時的邊際稅率是中等的30%，通貨膨脹率為2%，那麼實際的收益已是負數；再有，放在GIC帳號里的利息收入，除了增加應稅收
入外，還會讓RRSP的省稅好處大打折扣，並讓政府福利“ClawBack”，這樣看來，是不是放在GIC里真的很不合算？
這類年輕的老人，通常還有20-30年的生活需要資金支持，普遍關心的理財問題是：
1） 資產保值是最關注的目標：寧可少賺或不賺，也不要虧損；
2） 雖然目前不差錢，但隨着年紀逐漸變大，日常生活支出將會減少，但健康護理的費用卻會增加，所以也希望這筆錢在保值的基礎上，長期也要有所增值，至少跑贏通脹；
3） 稅賦最小。由於這筆錢是主要作為在註冊帳號 以外的地方做投資的，稅賦優化就是要重點考慮的問題。因為稅越少，也就意味着我們可以使用的就越多；
4） 讓這一大筆錢可以產生永續收入，活到老，用到老；
5） 最大化遺產轉移。
要實現以上所有的投資目標，並不是單一產品可以解決的問題。我們認為除了留一部分靈活，可以隨時取用的機動資金並建立起基本的生命保障後，其餘的則
可以按一定的比例分散放在有稅務優惠的增長型的Corporate Class 基金和有收入保證的年金或Lifetime Income
Benefit里，這些產品各有利弊，通過合理分配組合，就會相得益彰，從而產生一個長期穩定、有保證而又有增長的收益，讓退休生活從容而又精彩。
本文僅供參考，不構成具體投資和理財建議。
